芯片股在经历近期抛售后于周四迎来强势反弹。微软与泛林半导体（Lam Research）的强劲财报点燃了市场情绪，推动多家半导体公司录得两位数涨幅。泛林半导体股价飙升20%，有望创下自1999年以来的最佳单日表现。公司财报和业绩指引均显示AI驱动需求旺盛，成为股价暴涨的核心动力。微软股价亦大涨15%，其Azure云业务增长强劲，并因需求旺盛而提高了资本支出，进一步提振了市场对AI产业链的信心。

存储芯片领域成为另一大亮点。韩国三星发出警告，称内存供应紧张局面可能持续到2028年，这一表态加剧了市场对供应短缺的预期。美光（Micron）和闪迪（Sandisk）应声分别上涨13%和21%。此前，由于韩国SK海力士财报不及预期，存储芯片股曾在近期承压。

芯片股一直是AI热潮的最大受益者之一，因为科技公司持续大规模投资内存和中央处理器（CPU）以建设AI基础设施。然而，市场此前担忧这轮资本支出狂潮可能接近顶峰，导致近几个交易日出现抛售，本周早些时候芯片板块市值一度蒸发超过1万亿美元。周四的反弹暂时缓解了这种担忧。

其他个股方面，Arm Holdings上涨6%，其首款自研芯片AGI CPU需求强劲。CEO雷内·哈斯（Rene Haas）表示，该产品在2027至2028财年的累计需求已超过20亿美元。他强调，CPU市场在智能体工作负载和推理领域的增长至关重要，且正在加速。应用材料（Applied Materials）和超威半导体（AMD）均上涨约13%，英特尔（Intel）涨12%，美满电子（Marvell Technology）涨10%，而行业龙头英伟达（Nvidia）涨幅相对温和，为2%。追踪半导体板块的iShares Semiconductor ETF整体上涨8%。

此次反弹表明，尽管市场对估值和支出可持续性存在分歧，但AI对芯片的实际需求仍在持续释放，尤其是存储、定制化CPU和先进制造设备领域。三星关于供应紧张的警告，可能意味着未来数个季度内存价格仍有上行空间，这对美光等厂商构成利好。同时，Arm自研芯片的成功，也预示着AI芯片竞争格局正从GPU向更广泛的CPU和专用芯片领域扩展。