據彭博社報道，中國AI公司DeepSeek計劃在內蒙古一座大型資料中心部署至少16萬顆華為下一代Ascend-950DT晶片，專用於AI推理而非訓練。若建成，這將成為已知規模最大的華為晶片叢集，也是中國在AI算力上尋求擺脫對輝達依賴的實質性動作。

訊息人士稱，這些Ascend-950DT晶片將只承擔推理任務，而DeepSeek更重的訓練負載仍使用輝達硬體。這一分工凸顯了當前中國AI產業在高階訓練晶片上仍受制於美國出口管制，但在推理場景下，國產晶片已具備規模化替代的潛力。

不過，這一宏大計劃面臨現實瓶頸。由於生產限制和儲存晶片短缺，華為可能無法在一年多內交付全部訂單。分析人士指出，華為晶片產能受制於先進製程工藝和HBM（高頻寬儲存）供應，而HBM正是AI處理器效能的關鍵。

儲存瓶頸或許正在鬆動。中國最大的儲存晶片製造商長鑫儲存（CXMT）已首次小批次產出HBM3E，這是許多AI處理器使用的高速記憶體。但長鑫儲存的技術水平仍落後三星、SK海力士和美光三到五年，這三家廠商目前均已量產更先進的HBM4。這意味著即便國產HBM開始供貨，在效能與規模上短期內仍難與國際巨頭抗衡。

DeepSeek的訂單是中國政府推動晶片自主化、避免在AI競賽中掉隊的更大戰略的一部分。近年來，中國持續加大對半導體產業的投資，試圖在關鍵環節實現國產替代，而DeepSeek作為頭部AI模型公司，其採購選擇具有風向標意義。

從產業角度看，這一計劃若推進順利，將直接利好華為昇騰晶片產業鏈，包括配套的伺服器、散熱、電力等基礎設施供應商；同時，長鑫儲存等國產儲存廠商也有望獲得更多驗證與訂單機會。但交付延遲的風險意味著，短期內DeepSeek的推理算力仍可能依賴輝達或國產其他晶片過渡。

對於關注AI算力格局的投資者而言，這一事件折射出中美科技博弈下中國AI基礎設施的自主化程序——它既可能重塑國內算力供給結構，也可能影響輝達在中國市場的長期份額預期。不過，計劃能否如期落地，仍取決於華為的產能爬坡與國產HBM的成熟度。